5. денежные средства

6. долевой инструмент другой организации;

7. договорное право:

o на получение денежных средств или иных финансовых активов, либо

o на обмен финансовых активов (обязательств) с другой организацией на потенциально выгодных условиях;

8. контракт, расчет по которому будет (может быть) произведен собственными долевыми инструментами и который представляет собой:

o непроизводный инструмент, по которому организация получит или может быть обязана получить переменное количество собственных долевых инструментов; либо

o производный инструмент, расчет по которому будет или может быть произведен способом, отличным от обмена на фиксированную сумму денежных средств или на иной финансовый актив за фиксированное количество собственных долевых инструментов. К собственным долевым инструментам компании не относятся инструменты, которые являются договорами на получение или предоставление в будущем собственных долевых инструментов компании.

В соответствии с редакцией МСФО 39 для оценки в балансе рекомендуются 4 группы финансовых активов:

1. финансовые активы, предназначенные для торговли, т.е. те инвестиции, которые осуществляются для спекуляций на рынке ценных бумаг с целью получения дохода от краткосрочного колебания рыночных цен;

2. инвестиции, удерживаемые до погашения, т.е. инвестиции в финансовые активы с фиксированным сроком погашения, фиксированным доходом, которые не подлежат продаже до даты их погашения;

3. займы и дебиторская задолженность - включают финансовые активы с фиксированными или определенными платежами, не имеющие котировок активного рынка, образующиеся у компании при предоставлении ею денежных средств, товаров и услуг непосредственно должнику;

4 финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, - те финансовые активы, которые не попали в предыдущие группы (сюда могут включаться инвестиции, в отношении которых не сложилось определенной позиции в менеджменте компании).

Договорные права требовать выплаты денежных средств означают дебиторскую задолженность; договорные права на обмен потенциально выгодных финансовых инструментов возникают при приобретении векселей, облигаций, иных долговых ценных бумаг. К долевым инструментам относится договор, предоставляющий право на определенную долю в капитале другой организации. К таким финансовым активам относятся вложения в долевые ценные бумаги.

Финансовый актив или финансовое обязательство, учитываемые по справедливой стоимости с отражением через ОПУ – должны удовлетворять одному из нижеприведенных условий.

1. Классифицированы как предназначенные для торговли.

Финансовый актив или финансовое обязательство классифицируется как имеющиеся в наличии для продажи, если:

· они приобретены или понесены расходы в основном с целью продажи или перепродажи в ближайшем будущем;

· они составляют часть портфеля определенных финансовых инструментов, которыми управляют совместно, и в отношении которых есть фактические доказательства получения прибыли в краткосрочном периоде; или

· они являются производными инструментами (за исключением производного инструмента, который является договором по финансовой гарантии, или предназначенным для эффективного хеджирования инструментом).

2. После первоначального признания переоценивается по справедливой стоимости с отражением через ОПУ.

Компания может применить эту оценку только тогда, когда это позволит получить более существенную информацию по следующим причинам:

· она устраняет или значительно сокращает расхождение оценки, или признания (иногда это называется «бухгалтерское несоответствие»), которая возникла бы в результате оценки активов или обязательств или признания прибыли и убытков по ним на разной основе; или

· управление группой финансовых активов, финансовых обязательств, или совместное управление группой финансовых активов и обязательств, а также их финансовые результаты оцениваются на основе справедливой стоимости в соответствии с документированной политикой управления рисками или инвестиционной стратегией, и информация группе предоставляется внутри компании на указанной основе ключевому управленческому персоналу компании (МСФО (IAS) 24 «Раскрытие информации о связанных сторонах»), например, совету директоров компании или генеральному директору.

· Компания может также отражать весь гибридный (комбинированный) инструмент как финансовый актив или финансовое обязательство по справедливой стоимости через отчет о прибылях и убытках, если в контракте содержится один или два встроенных инструмента, если только:

а) встроенный(-е) производный(-е) инструмент(-ы) не оказывает(-ют) существенного воздействия на изменение потоков денежных средств, которые в ином случае были бы обусловлены в соответствии с контрактом;

б) совершенно очевидно при проведении небольшого анализа, или без проведения анализа, в ходе первоначального рассмотрения аналогичного гибридного (комбинированного) инструмента, что запрещается отделение встроенного(-ых) производного(-ых) инструмента(-ов), например, возможность досрочного погашения, встроенная в ссуду, позволяющая держателю досрочно погасить ссуду приблизительно по амортизационной стоимости.

Финансовый инструмент - это любой договор, в результате которого одновременно возникает финансовый актив у одной компании и финансовое обязательство или долевой инструмент - у другой.

Хеджирование денежного потока – это хеджирование убытков от колебаний денежных потоков, которые связаны с конкретным риском в отношении актива, обязательства или операции, совершение которой прогнозируется как высоко вероятное и может повлиять на прибыль.

убытков от изменения справедливой стоимости признанного актива, или обязательства, или непризнанного твердого обязательства, или определенной части такого актива, обязательства или твердого обязательства, которое связано с конкретным риском и может повлиять на прибыль.

Хеджируемой статьей может выступать признанный в балансе актив или обязательство, непризнанное твердое обязательство, прогнозируемая с высокой степенью вероятности будущая сделка, или чистые инвестиции в зарубежную деятельность, которые подвергают компанию риску изменений справедливой стоимости или денежных потоков и которые определяются как хеджируемые.

Чистые инвестиции в зарубежную деятельность (компанию) - это величина принадлежащей компании доли в чистых активах такой деятельности (компании).

Эффективная ставка процента – это ставка, используемая для точного дисконтирования ожидаемых будущих выплат или поступлений денежных средств вплоть до наступления срока погашения по данному финансовому инструменту либо, когда это уместно, в течение более короткого интервала времени, для расчета чистой балансовой стоимости финансового актива или финансового обязательства.

В расчете эффективной ставки процента организация должна определять потоки денежных средств с учетом договорных условий финансового инструмента (например, предварительной оплаты, опциона колл и аналогичных опционов), не принимая во внимание будущие кредитные убытки.

При расчете учитываются все выплаченное или полученное вознаграждение, транзакционные затраты, а также все иные надбавки или скидки. Предполагается, что потоки денежных средств и ожидаемый «жизненный цикл» аналогичных финансовых инструментов могут быть оценены достаточно достоверно.

В иных случаях компания должна принимать в расчет контрактные денежные потоки в течение полного жизненного цикла финансового инструмента (или группы финансовых инструментов).

Эффективность хеджирования - это степень, в которой изменения справедливой стоимости или потоков денежных средств по хеджируемой статье компенсируются изменениями справедливой стоимости или потоков денежных средств по инструменту хеджирования.