1. Длительность отсрочки платежа, определенная договорными условиями.

2. Частота закупок, размер средней партии поставки. Если закупать ТМЦ часто и более мелкими партиями, то на оплату будет выходить меньшая сумма задолженности. И наоборот, затоваривание крупной партией на долгий срок приводит к тому, что платеж будет возникать редко, однако единоразово крупной суммой, что для многих затруднительно;

3. Цена закупленных ТМЦ, оказанных услуг, произведенных работ: чем дороже закупаем, тем больше должны заплатить по обязательствам перед поставщиками;

4. Внутренняя финансовая дисциплина компании — желание и возможность осуществлять платежи по обязательствам в срок;

5. Особенности привлечения банковских кредитов. Возможность использования различных источников денежных средств стабилизирует финансовое положение, не ставя ее в значительную зависимость от условий работы с поставщиками.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности. Рассчитывается как отношение выручки от реализации к средней за период величине кредиторской задолженности: Кокз = В / ((КЗнп + КЗкп) / 2) где КЗнп, КЗкп – кредиторская задолженность на начало и конец периода. Показывает, сколько раз в году организация оплачивает среднюю величину своей кредиторской задолженности.

Период оборота кредиторской задолженности (оборачиваемость кредиторской задолженности в днях). Отражает средний срок возврата долгов предприятия (за исключением обязательств перед банками и по прочим займам): Пкз = 365 / Кокз. Чем период оборота кредиторской задолженности больше, тем активнее предприятие финансирует свою деятельность за счет привлеченных средств (например, за счет использования отсрочки оплаты по счетам).

 15. Анализ состояния и использования финансовых вложений организации.

Задачи комплексного анализа ФВ организации могут быть следующие:

1) оценка структуры и динамики ФВ;

2) оценка эффективности ФВ, выбор наиболее оптимального источника финансирования, использование полученных результатов в процессе принятия управленческих решений;

3) выявление резервов увеличения объемов ФВ.

Цель анализа ФВ - найти наиболее эффективные способы вложения оборотных средств организации и в дальнейшем получить наибольшую выгоду для предприятия.

Источниками информации для анализа являются: бизнес-план предприятия, данные бухгалтерского учета и отчетности; статистическая отчетность; проектно-сметная документация.

Проведение анализа ФВ в организации заключает в себя следующие компоненты

1. изучение понятия и состава ФВ организации,

2. управление ФВ,

3. организация анализа ФВ, а именно этапы и методы анализа,

4. расчет показателей анализа ФВ.

Все эти компоненты показывают и определяют какова роль финансовых вложений в организации, какие виды финансовых вложений предпочтительнее, как правильно управлять финансовыми вложениями, для того что бы добиться наивысшей эффективности их работы.

Эффективность финансовых вложений. Он предназначен для получения оценки суммы полученного дохода от финансовых вложений.

Э= Доходы от фин. влож. за год / Среднегодовая величина фин. влож.

Рентабельность финансовых вложений. Определяется как отношение величины доходов от финансовых вложений к величине финансовых вложений.

 (РФВ)=

ПкП - проценты к получению; ДоУ - доходы от участия в других организациях; П - период; ДВ - доходные вложения в материальные ценности; ДФВ - долгосрочные ФВ; КФВ - краткосрочные ФВ.

Коэффициент оборачиваемости. Показывает скорость обращения финансовых вложений, частоту инвестирования организацией, количество оборотов, совершаемых за анализируемый период. Традиционно формула выглядит следующим образом:

К об = Выручка от продаж / Среднегодовая величина ФВ.

Период оборота финансовых вложений показывает средний срок, за который возвращаются в хозяйственную деятельность организации денежные средства, вложенные в какую-либо организацию.

Тоб = Период, за который производится расчет / Коэффициент оборачиваемости