Расчет и анализ сравнительного аналитического баланса
Поможем в ✍️ написании учебной работы
Поможем с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой

Агрегированный баланс используют при проведении вертикального и горизонтального анализа. Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источников, когда суммы по отдельным статьям и разделам берутся в процентах к валюте баланса. Необходимость проведения вертикального анализа обусловлена следующими факторами:

· переход к относительным показателям позволяет проводить межхозяйственные сравнения экономического потенциала и результатов деятельности предприятий, различающихся по величине используемых ресурсов и другим объемным показателям;

· относительные показатели в определенной степени сглаживают влияние инфляционных процессов, которые могут существенно искажать абсолютные показатели финансовой отчетности.

Горизонтальный анализ включает построение показателей динамики статей и разделов баланса в абсолютных и относительных величинах. К показателям динамики относятся: изменения абсолютных величин и удельных весов, и цена одного процента изменения. Цепные изменения предполагают сравнение данного периода с предыдущим.

Цена одно процента изменения или удельный вес изменений по статьям к итоговому изменению баланса рассчитывается по формуле:

Ц= ,                                                                                   (7)

где  - абсолютное изменение валюты баланса, руб.

Сравнительный аналитический баланс объединяет результаты вертикального и горизонтального анализа баланс. Пример сравнительного аналитического баланса представлен в таблице 5.

По результатам анализа сравнительного аналитического баланса необходимо сделать выводы о состоянии, структуре и динамике активов предприятия, источников их финансирования и их составляющих.

В нашем примере величина внеоборотных активов увеличилась в 2013 г. на 140 тыс. руб. и составила 1 млн. 540 тыс. руб., а в 2012 г. на 130 тыс. руб. и составила 1 млн. 400 тыс. руб. Удельный вес внеоборотных активов в валюте баланса в 2013 г. практически не изменился и составил 52,2 %, в 2012 г. незначительно увеличился на 2,3%. Величина оборотных активов увеличилась в 2013 г. также увеличилась на 140 тыс. руб. и составила 1 млн. 410 тыс. руб., в 2012 г. увеличилась только на 10 тыс. руб. и составила 1 млн. 270 тыс. руб. Удельный вес оборотных активов в валюте баланса в 2013 г. практически не изменился и составил 47,8%, в 2012 г.  незначительно сократился на 2,3%. Таким образом, за рассматриваемые периоды величина активов возросла за счет вложений как во внеоборотные активы, так и в оборотные, в 2012 г. произошла незначительная иммобилизация активов предприятия. Структура активов предприятии стабильна.

Величина запасов в 2013 г. увеличилась на 45 тыс. руб. и составила 965 тыс. руб., ее удельный вес в общей величине активов сократился в 2013 и 2012 г. на 1,74% и 0,64% соответственно и составил на конец периода 32,71% от общей величины активов.

Высокая доля внеоборотных активов, а также существенная величина запасов сырья и материалов может свидетельствовать о том, что данное предприятие является производственным.


Таблица 5

Сравнительный аналитический баланс

Группы статей

Абсолютные величины, тыс. руб.

Цепные изменение абсолютных величин, тыс. руб.

Удельный вес в общей величине активов или пассивов, %

Цепные изменения удельных весов, %

Удельный вес изменений статей к итоговому изменению баланса, %

2011 2012 2013 2012 2013 2011 2012 2013 2012 2013 2012 2013
1. Внеобротные активы 1270 1400 1540 130 140 50,2 52,5 52,2 2,3 -0,3 92,85 50
2. Оборотные активы 1260 1270 1410 10 140 49,8 47,5 47,8 -2,3 0,3 7,15 50
2.1. Запасы 888 920 965 32 45 35,09 34,45 32,71 -0,64 -1,74 22,85 16.07
2.2. Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы 22 120 135 98 15 0,86 4,49 4,57 3,63 0,08 70 5,35
2.3. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения 350 230 310 -120 80 13,85 8,61 10,5 -5,22 1,89 -85,71 28,57
Баланс активов 2530 2670 2950 140 280 100 100 100 - - 100 100
1. Собственный капитал 2020 2115 2270 95 155 79,84 79,21 76,95 -0,63 -2,26 67,85 55,34
2. Долгосрочные кредиты и займы 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
3. Краткосрочные обязательства 510 555 680 45 125 20,16 20,79 23,05 0,63 2,26 32,15 44,64
3.1 Краткосрочные кредиты и оценочные обязательства 220 335 430 115 95 8,7 12,55 14,58 3,85 2,03 82,15 33,92
3.2. Кредиторская задолженность и прочие пассивы 290 220 250 -70 30 11,46 8,24 8,47 -3,22 0,23 -50 10,72
Баланс пассивов 2530 2670 2950 140 280 100 100 100 - - 100 100

Уровень дебиторской задолженности незначительный и составляет 4,57% от общей величины активы в 2013 г., за 2013 г. ее уровень увеличился на 0,08%, за 2012 г. – на 3,63%, следовательно, предприятие расширяет кредитование покупателей. В 2013 г. имеется достаточно большой резерв денежных средств 310 тыс. руб., что составляет 10,5% от общей величины активы, при этом за отчетный период он увеличился на 80 тыс. руб. В 2012 г. величина денежных средств была немного меньшей – 230 тыс. руб. и составляла 8,61%, в 2011 г. большей – 350 тыс. руб. и 13,85%. Степень обоснованности больших остатков денежных средств необходимо анализировать по отчету движения денежных средств, данная ситуация может свидетельствовать о несбалансированности денежных потоков предприятия.

За рассматриваемый период структура активов предприятии стабильна. В 2013 г. активы увеличились на 280 тыс. руб., при этом 50% средств было вложено в увеличение внеоборотных активов, 16% в увеличение запасов, 5% в расширение возможностей кредитования покупателей и 29% вложенных средств остались в кассе и на счетах предприятия. Источником финансирования активов на 55% является собственный капитал и на 45% краткосрочные заемный капитал. В 2012 г. активы увеличились на 140 тыс. руб., при этом 92,85% средств было вложено в увеличение внеоборотных активов и 7,15% в оборотные активы, при этом изменилась структура оборотных активов - за счет сокращения остатков денежных средств на 85,71% от общей величины вложений - в увеличение запасов было вложено 23% средств  и 70%  в расширение возможностей кредитования покупателей. Источником финансирования активов в 2012 г. на 67,85% является собственный капитал и на 32,15% краткосрочные заемный капитал.

Величина собственных средств предприятия составляется 76,95% или 2 млн. 270 тыс. руб. в 2013 г., 79,21% или 2 млн. 115 тыс. руб. в 2012 г., 79,84% или 2 млн. 20 тыс. руб. в 2011 г. Это ситуация отражает то, что большая часть активов предприятия финансируется за счет собственных средств, что соответствует неликвидной структуре активов предприятия, состоящей из внеоборотных активов и запасов приблизительно на 85%. Удельная величина собственных средств ежегодно сокращается в общей сумме источников формирования средств на 1-2%, что свидетельствует о незначительном увеличении финансовой зависимости предприятия.

Структура заемного капитала за рассматриваемый период практически не изменилась. Предприятие не использует возможности долгосрочного кредитования. Величина краткосрочных заемных средств в 2013 г.  возросла на 125 тыс. руб. и составила 680 тыс. руб. на конец периода, при этом она увеличилась на 95 тыс. руб. за счет роста краткосрочных кредитов и на 30 тыс. руб. за счет роста кредиторской задолженности. Величина краткосрочных заемных средств в 2012 г.  возросла на 45 тыс. руб. и составила 555 тыс. руб. на конец периода, при этом она за счет роста краткосрочных кредитов на 115 тыс. руб. и сокращения кредиторской задолженности на 70 тыс. руб. За рассматриваемые период доля бесплатного заемного финансирования – кредиторской задолженности - сократилась и составляет 8,47%, большая часть заемных средств привлекается в виде краткосрочных кредитов, доля которой увеличилась, и составляет 14,58% от общей величины пассивов. Таким образом, за отчетный период рискованность заемного капитала сократилась, однако, главным недостатком данной структуры источников финансирования является использование только краткосрочного кредитования.  

 



Дата: 2019-02-02, просмотров: 303.