Основные направления анализа движения денежных средств:
1. Определение длительности периода оборота денежных средств
где ODn - остатки на начало n-го месяца,
n - количество месяцев в периоде.
Далее анализируется изменение длительности оборота денежных средств организации по месяцам:
| Месяц отчетного периода | Остатки денежных средств | Оборот за месяц | Период оборота, дни [(гр.2 х 30)/гр.3] |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
2. Выделение и анализ всех направлений поступления денежных средств, а также их выбытия в разрезе видов деятельности: текущей, инвестиционной, финансовой деятельности с использованием прямого и косвенного методов анализа.
Анализ движения денежных средств прямым методом позволяет оценить ликвидность организации, поскольку он детально раскрывает движение денежных средств на ее счетах, что дает возможность делать оперативные выводы относительно достаточности средств для осуществления финансово-хозяйственной деятельности (табл. 6.1).
Таблица 6.1 - Оценка движения денежных средств прямым методом
| Показатели | Сумма |
| Остаток денежных средств на начало периода | |
| Изменение денежных средств за период, всего | |
| В том числе по видам деятельности: | |
| 1. Текущая деятельность 1.1. Поступления: - - выручка от продаж - - авансы полученные - - прочие 1.2. Выплаты: - - поставщикам - - работникам - - органам социального страхования - - бюджету - - авансы выданные - - проценты по кредитам 1.3. Итого | |
| 2. Инвестиционная деятельность 2.1. Поступления: - - реализация долгосрочных активов. 2.2. Выплаты: - - инвестиции. 2.3. Итого | |
| 3. Финансовая деятельность 3.1. Приток: - - ссуды и займы полученные. 3.2. Выплаты: - - возврат кредитов - - краткосрочные финансовые вложения. 3.3. Итого | |
| Остаток денежных средств на конец периода |
Недостаток прямого метода состоит в том, что он не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения величины денежных средств на счетах организации.
Анализ движения денежных средств косвенным методом состоит в преобразовании величины чистой прибыли в величину денежных средств. При этом учитываются отдельные виды доходов и расходов, которые влияют на прибыль организации, не затрагивая величину ее денежных средств. Величина чистой прибыли корректируется таким образом, чтобы статьи расходов, не связанные с оттоком средств, и статьи доходов, не сопровождающиеся их притоком, не влияли на величину чистой прибыли (табл. 6.2).
Таблица 6.2 - Расчет движения денежных средств косвенным методом
| Денежный поток от основной деятельности | Результат |
| 1. Чистая прибыль за отчетный период | |
| 2. Корректировка чистой прибыли: | =2.1+2.2 |
| 2.1. Амортизация | |
| 2.2. Изменения в активах и пассивах | = 2.2.1+2.2.2+2.2.3 |
| 2.2.1. Дебиторская задолженность (увеличение) | |
| 2.2.2. Запасы (увеличение) | |
| 2.2.3. Кредиторская задолженность (уменьшение) | |
| 3. Чистый денежный поток | =1+2 |
| Денежный поток от инвестиционной деятельности | |
| 4. Инвестиции | |
| 5. Присоединения | |
| 6. Приобретение собственности, оборудования | |
| 7. Доходы от продажи оборудования | |
| 8. Чистый денежный поток | =4+5+6+7 |
| Денежный поток от финансовой деятельности | |
| 9. Собственные акции, выкупленные у акционеров | |
| 10. Долгосрочные займы | |
| 11. Платежи по долгосрочным займам и векселям | |
| 12. Дивиденды по привилегированным акциям | |
| 13. Дивиденды по обыкновенным акциям | |
| 14. Чистый денежный поток | =9+10+11+12+13 |
| 15. Эффект от изменения валютного курса | |
| 16. Совокупный чистый денежный поток | =3+8+14+15 |
| 17. Денежный баланс на начало года | |
| 18. Денежный баланс на конец года | =17+16 |
Дата: 2018-11-18, просмотров: 369.
