Неотъемлемой частью рыночного хозяйства является рынок ссудных капиталов. Ссудный капитал - это денежные средства, отданные в ссуду его собственником на время, на условиях возвратности и за плату в виде процента. Формой движения ссудного капитала является кредит (от латинского «кредитум» - ссуда, долг).

В процессе экономической деятельности у хозяйствующих субъектов образуются временно свободные денежные ресурсы. К ним относятся денежные средства:

• высвобождаемые в процессе производственной деятельности предприятий (амортизационный фонд, предназначенный для восстановления, обновления и расширения основного капитала; фонд заработной платы; часть выручки, предназначаемой для покупки сырья, материалов, топлива; накапливаемая прибыль и т.д.);

• денежные доходы и сбережения всех слоев населения;

• денежные накопления государства в виде средств от владения государственной собственностью, доходов от производственной,
коммерческой и финансовой деятельности правительства, а также не
использованные средства бюджета.

В то же время у других субъектов возникает потребность в дополнительных денежных средствах (для оплаты товаров, услуг, работ и т.п.). Посредством кредита свободные денежные средства предоставляются во временное пользование, в долг нуждающимся в них.

Передача временно свободных денежных средств осуществляется на началах: возвратности, срочности, платности, обеспеченности.

Выданная в долг сумма должна быть возвращена через определенный срок, и за пользование деньгами взимается плата. Ссуды выдаются под залог, товаров, недвижимости, ценных бумаг, гарантии и др. Кредит выполняет в рыночной экономике важные функции:

• обеспечивает непрерывность процесса воспроизводства;

• перераспределяет денежные средства между предприятиями, отраслями, территориями, группами населения;

• способствует повышению эффективности производства, стимулирует научно-технический прогресс;

• порождает кредитные деньги;

• расширяет безналичный оборот, ускоряет движение денежных потоков;

• превращает денежные сбережения в капитал;

•    способствует процессу концентрации и централизации капитала.
В процессе исторического развития сложились многообразные виды кредита.

Коммерческий кредит - кредит, предоставляемый производителями (продавцами) потребителям (покупателям) в форме отсрочки платежа за поставленный товар. Коммерческий кредит - это кредит в товарной форме. Отношения коммерческого кредита оформляются векселем.

Вексель - это письменное долговое обязательство, оформленное по законодательным нормам, выдаваемое заемщиком кредитору и предоставляющее кредитору бесспорное право требовать с заемщика уплаты долга в определенный срок. Важнейшими свойствами векселя являются его абстрактность, бесспорность и обращаемость. Посредством передаточной надписи (индоссамента) вексель может циркулировать среди неограниченного круга лиц, выступая в качестве платежного документа, пригодного для оплаты товаров и услуг, предоставления кредита, возврата ранее полученных ссуд, т.е. вексель может выполнять функции денег.

Использование коммерческого кредита имеет свои пределы: во-первых, он ограничен размерами резервного фонда предприятия-кредитора; во-вторых, так как коммерческий кредит представляется в товарной форме, то он имеет ограниченную сферу применения, например, не может быть использован для уплаты налога и т.п., в-третьих, коммерческий кредит может предоставляться поставщиком потребителю, но не наоборот.

Несмотря на свою ограниченность, коммерческий кредит широко распространен в рыночной экономике и является важным фактором, экономящим деньги.

Ограниченность, присущая коммерческому кредиту, преодолевается путем развития банковского кредита, который в современном мире и является основной формой кредита.

Банковский кредит - это кредит, предоставляемый на определенный срок кредитно-финансовыми учреждениями (банками, фондами, ассоциациями) физическим и юридическим лицам в виде денежной ссуды.

По срокам банковские ссуды делятся на: краткосрочные (до одного года), среднесрочные (до 3-х лет), долгосрочные (свыше 3-х лет).

Ссуды выдаются под залог товаров, имущества, ценных бумаг или под гарантию банка или другого юридического лица. Максимальная величина ссуды, выдаваемая банком одному заемщику, регламентируется. Так, в России ссуда одному заемщику не может превышать 25% собственного капитала банка.

Плата за использование деньгами (цена кредита) называется процентом, который измеряется нормой (ставкой) процента. Уровень процентной ставки дифференцируется в зависимости от характера ссуд и определяется на денежном рынке, где сталкиваются предложение денег и спрос на деньги. Исключение составляет учетная ставка (ставка рефинансирования) - устанавливая центральным банком ставка процента по ссудам, предоставляемым коммерческим банкам.

Ипотечный кредит - долгосрочный кредит, который выдается под залог недвижимости (земли, зданий, сооружений и т.п.). В России, в условиях плановой экономике ипотечный кредит отсутствовал. Сегодня, с переходом к рынку, в России ипотека постепенно начинает возрождаться. В октябре 1993г. были приняты Основные положения «О залоге недвижимого имущества - ипотеке», предусматривающие, в частности, возможность использования в качестве залога жилых домов и квартир, дач, садовых участков, гаражей и т.п. Однако распространение ипотечного кредита затруднено из-за отсутствия в России четкого законодательства о собственности на землю.

Потребительский кредит - предоставляется частным лицам: - торговыми фирмами при покупке потребительских товаров длительного пользования (автомобили, жилье, мебель, бытовая техника) в форме отсрочки платежа (продажа в рассрочку);

- банками или другими финансовыми учреждениями в виде банковских ссуд на потребительские цели (оплата обучения, лечения, отдыха и т.п.).

Потребительский кредит оказывает большое влияние на уровень потребления и совокупный спрос. В экономически развитых странах население тратит от 10 до 25% своих ежегодных доходов на покрытие потребительского кредита.

Государственный кредит - это кредит, при котором в качестве кредитора или заемщика выступает государство. В первом случае государственные банки и другие государственные финансово-кредитные учреждения кредитуют частный сектор, во втором - государство, выступая в качестве заемщика, берет деньги в долг у физических или юридических лиц.

Межбанковский кредит - кредит, предоставляемый одним банком другому.

Международный кредит - это движение денег между кредиторами и заемщиками различных стран. Международный кредит обусловлен наличием внешнеэкономических связей и существует в форме коммерческого, банковского, государственного кредита, т.е. кредиторами и заемщиками могут быть банки, частные фирмы, правительства, международные и региональные организации ___________________________________________________________________________________