Предлагаемый анализ основан на международных стандартах, согласно которым в расчете «Прогноз отчета о прибылях и убытках (Income Statement)», учитывается только оперативная деятельность, все виды доходов и расходов (включая инвестиционные), включены в «Прогноз потока денежных средств (Cash Flow)», согласно требованиям IAS по методике UNIDO. Расчет налоговых выплат полностью соответствует нормативной базе Кыргызской Республики. Целью разработки финансового плана является определение эффективности проекта.
Переменные и постоянные издержки
| Строка | 2009 год | 2010 год |
| Суммарные прямые издержки | 637680,91 | 690014,93 |
| Налог на имущество | 0 | 1813,23 |
| Административные издержки | 46 022,17 | 48 333,91 |
| Производственные издержки | 86 565,50 | 90 913,79 |
| Маркетинговые издержки | 7 670,36 | 8 055,65 |
| Зарплата административного персонала | 233 669,88 | 245 407,39 |
| Зарплата производственного персонала | 481 944,12 | 506 152,73 |
| Зарплата маркетингового персонала | 87 626,20 | 92 027,77 |
| Суммарные постоянные издержки | 943498,23 | 990891,24 |
| Амортизация | 145 000,00 | 152 211,49 |
| Проценты по кредитам | 6 792,98 | 2 241,68 |
| Суммарные непроизводственные издержки | 151792,98 | 154453,18 |
| Валовый объем продаж | 2205415,39 | 2406812,38 |
| Потери | 0 | 0 |
| Налоги с продаж | 52505,45 | 57540,37 |
| Чистый объем продаж | 2 152 909,93 | 2 349 272,02 |
| Материалы и комплектующие | 637680,91 | 690014,93 |
| Сдельная зарплата | 0 | 0 |
| Суммарные прямые издержки | 637680,91 | 690014,93 |
| Валовая прибыль | 1 515 229,03 | 1 659 257,10 |
| Налог на имущество | 0 | 1813,23 |
| Административные издержки | 46 022,17 | 48 333,91 |
| Производственные издержки | 86 565,50 | 90 913,79 |
| Маркетинговые издержки | 7 670,36 | 8 055,65 |
| Зарплата административного персонала | 233 669,88 | 245 407,39 |
| Зарплата производственного персонала | 481 944,12 | 506 152,73 |
| Зарплата маркетингового персонала | 87 626,20 | 92 027,77 |
Прогноз отчета о прибылях и убытках – наиболее распространенная форма оценки результатов деятельности предприятия. Результат вычислений показывает прибыльность или убыточность проекта посредством отражения операционной, т.е. производственной деятельности предприятия.
При формировании общих затрат были учтены следующие компоненты:
§ переменные или прямые расходы, которые непосредственно связанны с объемом производства;
§ общие или постоянные издержки, которые не связанны с объемом производства и относительно стабильны от периода к периоду.
§ По переменным затратам материалы представлены в Приложении «Прогноз отчета о прибылях и убытках». По постоянным затратам – в Приложении «План по персоналу», «Общие издержки», «Прогноз отчета о прибылях и убытках».
Как показывают расчеты, динамика затрат сильно связанна с ростом объемов производства.
Для расчета переменных издержек были произведены расчеты:
§ затрат на прямые продукты и сырье для продажи. При этом учитывался выход готовой продукции.
§ затрат на энергоносители и транспортно-заготовительные расходы из расчета на одну единицу продукции.
Суммарные затраты по периодам времени приведены в Приложении «Прогноз отчета о прибылях и убытках». Анализ отчета о прибылях и убытках подтверждает доходность организации.
Прогноз движения денежных средств позволяет оценить, сколько денег необходимо вложить в бизнес в разбивке по времени, синхронность поступления и расходования денежных средств, а значит проверить будущую ликвидность (способность своевременно погашать обязательства перед кредиторами за счет средств, поступающих на расчетный счет. В расчете задействовано изменение оборотного капитала. По результатам отчета «Прогноз потока денежных средств» видно, что предприятие своевременно гасит кредит банка и к концу 2010 года накапливает денежную массу в сумме 906 043,06 сом, что указывает на доходность организации.
Прогноз потоков денежных средств
| Строка | 2009 год | 2010 год |
| Поступления от продаж | 2 352 244,03 | 2 577 808,68 |
| Затраты на материалы и комплектующие | 650 797,20 | 763 207,19 |
| Затраты на сдельную заработную плату | 0 | 0 |
| Суммарные прямые издержки | 650 797,20 | 763 207,19 |
| Общие издержки | 157 088,99 | 164 979,76 |
| Затраты на персонал | 674 991,76 | 708 897,39 |
| Суммарные постоянные издержки | 832 080,76 | 873 877,14 |
| Вложения в краткосрочные ценные бумаги | 0 | 0 |
| Доходы по краткосрочным ценным бумагам | 0 | 0 |
| Другие поступления | 27 459,50 | 27 459,50 |
| Другие выплаты | 56 562,50 | 56 562,50 |
| Налоги | 369 941,16 | 419 265,07 |
| Кэш-фло от операционной деятельности | 470 321,91 | 492 356,28 |
| Затраты на приобретение активов | 36 057,46 | 0 |
| Другие издержки подготовительного периода | 0 | 0 |
| Поступления от реализации активов | 0 | 0 |
| Приобретение прав собственности (акций) | 0 | 0 |
| Продажа прав собственности | 0 | 0 |
| Доходы от инвестиционной деятельности | 0 | 0 |
| Кэш-фло от инвестиционной деятельности | -36 057,46 | 0 |
| Собственный (акционерный) капитал | 0 | 0 |
| Займы | 0 | |
| Выплаты в погашение займов | 12 968,42 | 22 231,58 |
| Выплаты процентов по займам | 6 792,98 | 2 241,68 |
| Лизинговые платежи | ||
| Выплаты дивидендов | ||
| Кэш-фло от финансовой деятельности | -19 761,40 | -24 473,26 |
| Баланс наличности на начало периода | 23 657,00 | 438 160,04 |
| Баланс наличности на конец периода | 438 160,04 | 906 043,06 |
q оценка эффективности инвестиций
Для определения эффективности данного проекта были рассчитаны следующие коэффициенты и показатели:
§ чистый приведенный доход – NPV,
§ внутренняя норма рентабельности – IRR,
§ срок окупаемости проекта – PP,
§ индекс прибыльности – PI,
§ рентабельность продажрентабельность производства,
§ точка безубыточности,
§ запас финансовой прочности,
§ коэффициент покрытия кредита,
§ коэффициент покрытия процентов кредита.
Таким образом, используемый инструментарий оценки эффективности инвестиций характеризует ОсОО «ТНТ Продакшн» как высоконадежный и прибыльный.
Бухгалтерский баланс с 1 января 2009 года по 31 декабря 2010 года
| Код строк | На 1 января 2009 года | На 31 декабря 2010 года | |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
АКТИВЫ
Оборотные активы
в том числе:
в том числе:
в том числе:
в том числе:
в том числе:
в том числе:
Внеоборотные активы
В том числе
В том числе
В том числе
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА И КАПИТАЛ
Дата: 2019-05-29, просмотров: 243.
