Материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления пользователям Интернета и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав.
© 2018 - 2024
Анализ финансовой устойчивости ООО «Лесинвест» представлен в табл. 2.
На основании произведенных расчетов можно сделать заключение, что предприятие на 01.01.2006 не было обеспечено источниками формирования запасов. На 31.12.2006 (01.01.2007) ситуация кардинально не изменилась: рост источников формирования запасов произошел, но на небольшое количество: собственные источники формирования выросли на 37 тыс.руб. и составил недостаток -87 тыс.руб.
Таблица .2 - Анализ финансовой устойчивости ООО «Лесинвест»
В тыс.руб.
| Показатели | Усл. обозначение | 01.01.2006г. | 01.01.2007г. | Изменения за период (+.-) |
| 1. Источники формирования собственных средств | IIIpП | 926 | 963 | 37 |
| 2. Внеоборотные активы | IpА | 1053 | 1053 | 0 |
| 3. Наличие собственных оборотных средств (стр1-стр2) | СОС | -127 | -90 | 37 |
| 4. Долгосрочные обязательства | IVpП | - | - | |
| 5. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования (стр3+стр4) | СД | -127 | -90 | 37 |
| 6. Краткосрочные обязательства | VрП | 4142 | 4321 | 179 |
| 7. Общая величина основных источников формирования затрат (стр5+стр6) | ОИ | 4015 | 4231 | 216 |
| 8. Запасы | стр.210 | 100 | 100 | 0 |
| 9. Излишек(+), недостаток(-) СОС (стр3-стр8) | ΔСОС | -27 | -10 | 17 |
| 10. Излишек(+), недостаток(-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов (стр5-стр8) | СД1 | -27 | -10 | 17 |
| 11. Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (стр7-стр8) | ОИ1 | 3915 | 4131 | 216 |
Из данной таблицы видно, что краткосрочные обязательства за анализируемый период повысились на 179 тыс.руб. и составили 4321 тыс.руб., а общая величина основных источников выросла на 216 тыс.руб. и составила 4231 тыс.руб.
Излишек собственных средств на конец анализируемого периода составил 17 тыс.руб., излишек общей величины основных источников формирования запасов и затрат, наоборот, повысился на 216 тыс. руб. и составляет на начало 2007 года 4131 тыс. руб., в то время как начало 2006 года он составлял 3915 тыс.руб.
Дополним теперь анализ финансовой устойчивости ООО «Лесинвест» расчетом финансовых коэффициентов.
1. Коэффициент обеспеченности запасов собственными средствами:
на 01.01.2006:
К осс = (926-1053)/100 = -1,27
на 31.12.2006:
К осс = (963-1053)/100 = -0,9
2. Коэффициент маневренности собственного капитала:
на 01.01.2006:
КМ= (926-1053)/926 = -0,137
на 31.12.2006:
КМ = (963-1053)/963 = -0,093
3. Коэффициент автономии:
на 01.01.2006:
Ка= 926/5068 = 0,18
на 31.12.2006
Ка = 963/5284 = 0,18
4. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств:
на 01.01.2006:
Ксзс = 4142/926=4,47
на 31.12.2006:
Ксзс = 4321/963=4,49
Для оценки относительных показателей составим табл. 3.
Таблица 3 -Оценка относительных показателей финансовой
устойчивости ООО «Лесинвест»
| Показатели | Условное обозначение | По состоянию на | Изменения (+,-) | Предлагаемые нормы | |
| 01.01.2006г. | 01.01.2007г. | ||||
| 1. Коэффициент обеспеченности собственными средствами | Косс | -1,27 | -0,9 | 0,37 | > 0.1 |
| 2. Коэффициент маневренности собственного капитала | КМ | -0,137 | -0,093 | 0,044 | >> 0.5 |
| 3. Коэффициент автономии | Ка | 0,18 | 0,18 | 0 | >> 0.5 |
| 4. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств | Ксзс | 4,47 | 4,49 | 0,02 | < 1 |
На основании рассчитанных показателей, внесенных в табл. 3, можно сделать выводы:
¾ за анализируемый период коэффициент обеспеченности собственными средствами повысился на 0,37 и составил –0,9 что значительно ниже предполагаемой нормы 0,044, т.е. предприятие необеспеченно собственными оборотными средствами, необходимыми для финансовой устойчивости;
¾ коэффициент маневренности собственного капитала за анализируемый период повысился на 0,044 и составил 0,093, что ниже оптимального значения и означает необеспеченность текущей деятельности предприятия собственными средствами;
¾ коэффициент автономии на 31.12.2006 г. составил 0,18, показатели на 01.01.2006г., который составлял, 0,18 не изменились. Это говорит о том, что предприятие финансово зависимо и все обязательства данного предприятия не могут быть покрыты собственными средствами;
¾ коэффициент соотношения заемных и собственных средств увеличился на 0,02 на конец анализируемого периода, что свидетельствует об увеличении зависимости предприятия от привеченного капитала и составил 4,49, и это означает, при оптимальной норме < 1, зависимость от привлеченных средств увеличивается.
Таким образом, анализ финансовой устойчивости предприятия показал, что ООО «Лесинвест» находится в неустойчивом финансовом состоянии: у предприятия на конец 2006г. (начало 2007г.) недостаточно наиболее ликвидных активов для покрытия краткосрочной кредиторской задолженности.
Анализ ликвидности баланса
Для анализа ликвидности баланса ООО «Лесинвест» произведем группировку активов по степени убывания их ликвидности (табл.4).
Таблица 4 - Группировка активов ООО «Лесинвест»
В тыс.руб.
| Степень ликвидности | Усл. обозн. | Состав | Суммы 2005г. | Суммы 2006г. | ||
| нач. года | кон. года | нач. года | кон. года | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| Наиболее ликвидные | А1 | денежные средства | 70 | 100 | 100 | 115 |
| краткосрочные финансовые вложения | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Итого: | 70 | 100 | 100 | 115 | ||
| Быстро реализуемые | А2 | краткосрочная дебиторская задолженность | 396 | 3626 | 3626 | 3810 |
| прочие активы | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Итого: | 396 | 3626 | 3626 | 3810 | ||
| Медленно реализуемые | А3 | запасы | 100 | 100 | 100 | 100 |
| налог на добавленную стоимость | 166 | 189 | 189 | 206 | ||
| долгосрочная дебиторская задолженность | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Итого: | 266 | 289 | 289 | 306 | ||
| Трудно реализуемые | А4 | внеоборотные активы | 593 | 1053 | 1053 | 1053 |
| Итого: | 593 | 1053 | 1053 | 1053 | ||
| Итого: | 1325 | 5068 | 5068 | 5284 |
Пассивы сгруппируем по степени убывания срочности (табл.5).
Таблица 5 - Группировка пассивов ООО «Лесинвест»В тыс.руб.
| Степень срочности | Усл. обозн. | Состав | Суммы 2005г. | Суммы 2006г. | ||
| нач. года | кон. года | нач. года | кон. года | |||
| Наиболее срочные | П1 | кредиторская задолженность | 399 | 4142 | 4142 | 4321 |
| задолженность учредителям по выплате доходов | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| прочие краткосрочные обязательства | ||||||
| Итого: | 399 | 4142 | 4142 | 4321 | ||
| Среднесрочные | П2 | Займы и кредиты | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Итого: | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Долгосрочные | П3 | долгосрочные обязательства | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Итого: | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Собственный капитал | П4 | капитал и резервы | 926 | 926 | 926 | 963 |
| доходы будущих периодов | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| резервы предстоящих расходов | ||||||
| Итого: | 926 | 926 | 926 | 963 | ||
| Итого: | 1325 | 5068 | 5068 | 5284 | ||
Сумма по активу за каждый отчетный период соответствует сумме по пассиву, т.е. расчеты произведены верно.
Проанализировав соотношение между соответствующими группами активов и пассивов, получим:
на 01.01.2005г.
| А1=70; | П1=399; | А1<П1 | |
| А2=396; | П2=0; | А2>П2 | |
| А3=266; | П3=0; | А3>П3 | |
| А4=593; | П4=926; | А4<П4 |
на 31.12.2005г. (01.01.2006г.)
| А1=100; | П1=4142; | А1<П1 | |
| А2=3626; | П2=0; | А2>П2 | |
| А3=289; | П3=0; | А3>П3 | |
| А4=1053; | П4=926; | А4>П4 |
на 31.12.2006г. (01.01.2007г.)
| А1=115; | П1=4321; | А1<П1 | |
| А2=3810; | П2=0; | А2>П2 | |
| А3=306; | П3=0; | А3>П3 | |
| А4=1053; | П4=963; | А4>П4 |
Таким образом, за все анализируемые периоды баланс предприятия не соответствует критериям абсолютной ликвидности за счет того, что наиболее ликвидные активы А1 не покрываются наиболее срочными обязательствами П1. При этом, как было уже выяснено выше, предприятие имеет большую дебиторскую задолженность и недостаток запасов.
Теперь дополним анализ ликвидности баланса ООО «Лесинвест» анализом финансовых коэффициентов ликвидности.
1. Коэффициент абсолютной ликвидности:
на 01.01.2005г.:
Кал = 70/(399+0) =0,17
на 31.12.2005г. (01.01.2006г.):
Кал = 100/(4142+0) = 0,02
на 31.12.2006г. (01.01.2007г.):
Кал = 115/(4321+0) = 0,03
2. Коэффициент критической ликвидности:
на 01.01.2005г.:
Ккл = (70+396)/(399+0) =1,17
на 31.12.2005г. (01.01.2006г.):
Ккл = (100+3626)/(4142+0) = 0,89
на 31.12.2006г. (01.01.2007г.):
Ккл = (115+3810)/(4321+0) = 0,91
3. Коэффициент текущей ликвидности:
на 01.01.2005г.:
Ктл = (70+396+266)/(399+0) =1,83
на 31.12.2005 (01.01.2006):
Ктл = (100+3626+289)/(4142+0) = 0,97
на 31.12.2006 (01.01.2007):
Ктл = (115+3810+306)/(4321+0) = 0,98
Все рассчитанные показатели сведены в табл.6.
Таблица 6 - Показатели ликвидности ООО «Лесинвест»
| Показатель | 2005г. | 2006г. | Норматив [12] | ||||
| нач. г. | кон. г. | измен. | нач. г. | кон. г. | измен. | ||
| Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,17 | 0,02 | -0,15 | 0,02 | 0,03 | 0,01 | ≥0,8 - 1 |
| Коэффициент критической ликвидности | 1,17 | 0,89 | -0,28 | 0,89 | 0,91 | 0,02 | ≥1 – 1,2 |
| Коэффициент текущей ликвидности | 1,83 | 0,97 | -0,86 | 0,97 | 0,98 | 0,01 | ≥1,6 – 2,0 |
Анализ коэффициентов ликвидности ООО «Лесинвест» позволяет сделать следующие выводы:
¾ коэффициент абсолютной ликвидности на протяжении всего анализируемого периода имеет значение, меньшее, чем норматив, что свидетельствует о недостатке денежных средств на предприятии, т.е. наиболее ликвидных активов;
¾ коэффициент критической ликвидности имеет тенденцию к уменьшению, и на 01.01.07 г. его величина, равная 0,91, не стала соответствовать нормативу по сравнению на 01.01.2005, где составляла 1,17;
¾ коэффициент текущей ликвидности снизился в 2006 году, и на начало 2007 года составил 0,98.
Дата: 2019-12-22, просмотров: 256.