Поможем в ✍️ написании учебной работы

Имя

Поможем с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой

Выберите тип работыЧасть дипломаДипломная работаКурсовая работаКонтрольная работаРешение задачРефератНаучно - исследовательская работаОтчет по практикеОтветы на билетыТест/экзамен onlineМонографияЭссеДокладКомпьютерный набор текстаКомпьютерный чертежРецензияПереводРепетиторБизнес-планКонспектыПроверка качестваЭкзамен на сайтеАспирантский рефератМагистерская работаНаучная статьяНаучный трудТехническая редакция текстаЧертеж от рукиДиаграммы, таблицыПрезентация к защитеТезисный планРечь к дипломуДоработка заказа клиентаОтзыв на дипломПубликация статьи в ВАКПубликация статьи в ScopusДипломная работа MBAПовышение оригинальностиКопирайтингДругое

Нажимая кнопку "Продолжить", я принимаю политику конфиденциальности

 

Матрица финансовой стратегии ООО «ГАЛЛА В»

 

В заключение определим финансовое состояние компании ООО «ГАЛЛА В» с помощью матрицы финансовой стратегии. Иногда эту матрицу называют таблицей финансовых потоков[8].

Для построения матрицы определим результаты хозяйственной деятельности компании следующим образом:   

РХД = ПР +Δ ЗЗ + ΔДЗ - ΔКЗ - И + ПИ,                       (3.1)

где

РХД – результаты хозяйственной деятельности фирмы;

ПР - прибыль от реализации;

Δ ЗЗ - изменение запасов и затрат за рассматриваемый период;

Δ ДЗ - изменение дебиторской задолженности;

Δ КЗ - изменение кредиторской задолженности;

И - производственные инвестиции;

ПИ - продажи имущества.

Результаты финансовой деятельности фирмы определяются в виде:

,              (3.2)

где РФД - результаты финансовой деятельности фирмы;

Δ ЗС - изменение заемных средств;

СП - сумма уплаченных процентов;

Тпр - налог на прибыль;

ДФВ - долгосрочные финансовые вложения;

ДДФВ - доходы от других долгосрочных финансовых вложений.

Результат финансово-хозяйственной деятельности фирмы есть сумма результатов его хозяйственной и финансовой деятельности:

РФХД = РХД + РФД,                                   (3.3)

где РФХД - результат финансово-хозяйственной деятельности фирмы за рассматриваемый период;

РХД - результат хозяйственной деятельности;

РФД - результат финансовой деятельности.

Матрица финансовой стратегии представлена в таблице 3.1.

Таблица 3.1

Матрица финансовой стратегии

	РФД<< 0	РФД 0	РФД>>0
РХД>>0	1 РФХД ≈ 0	4 РФХД > 0	6 РФХД>> 0
РХД ≈ 0	7 РФХД < 0	2 РФХД ≈ 0	5 РФХД > 0
РХД <<0	9 РФХД <<0	8 РФХД < 0	3 РФХД ≈ 0

 

Данная матрица характеризует возможные финансовые состояния фирмы, а ее применение позволяет спрогнозировать финансовый путь на перспективу и выявить порог возможностей фирмы.

Каждая клетка матрицы характеризует финансово-хозяйственное положение.

Три позиции равновесия:

Квадрат 1 - «Отец семейства»;

Квадрат 2 - «Устойчивое равновесие»;

Квадрат 3 - «Неустойчивое равновесие».

Три позиции дефицита:

Квадрат 7 - «Эпизодический дефицит»;

Квадрат 8 - «Дилемма»;

Квадрат 9 - «Кризис».

Три позиции успеха:

Квадрат 4 - «Рантье»;

Квадрат 5 - «Атака»;

Квадрат 6 - «Материнское общество».

В таблице 3.2 приведены результаты расчета показателей результата хозяйственной деятельности фирмы (РХД), результата финансовой деятельности (РФД), результата финансово-хозяйственной деятельности фирмы (РФХД).

Таблица 3.2

Определение результатов ФХД фирмы

Показатели

Условное обозначение

Значение, тыс. руб.

1. Прибыль от реализации

ПP

1963,3

2. Изменение запасов и затрат

ΔЗЗ

2575,3

3 . Изменение дебиторской задолженности

ΔДЗ

73,8

4. Изменение кредиторской задолженности

ΔКЗ

2033,6

5. Производственные инвестиции

И

332,0

6. Продажи имущества

ПР

25,6

7. Результат хозяйственной деятельности

РХД

1041,4

8. Изменение заемных средств

ΔЗС

2997,7

9. Сумма уплаченных процентов

СП

0

10. Налог на прибыль

Тпр

652,4

11 . Выплаченные дивиденды

Д

0

12. Долгосрочные финансовые вложения

ДФВ

509,9

13. Доходы от других долгосрочных финансовых вложений

ДДФВ

10,4

14. Результаты финансовой деятельности

РФД

1845,8

15. Результаты финансово-хозяйственной деятельности

РФХД

2887,2          

 

Таким образом, РХД = 1041,4 тыс. руб., РФД = 1845,8 тыс. руб., РФХД = 2887,2 тыс. руб.

По этим результатам можно изобразить матрицу финансовой стратегии ООО «ГАЛЛА В».

Таблица 3.3

Матрица финансовой стратегии ООО «ГАЛЛА В»

	РФД<< 0	РФД 0	РФД>>0 1845,8 т.р.
РХД>>0 1041,4 т.р	1 РФХД ≈ 0	4 РФХД > 0	6 РФХД>> 0 2887,2 т.р.
РХД ≈ 0	7 РФХД < 0	2 РФХД ≈ 0	5 РФХД > 0
РХД <<0	9 РФХД <<0	8 РФХД < 0	3 РФХД ≈ 0

 

Фирма имеет РХД>>0, РФД>>0 и РФХД>>0 и находится в квадрате 6 – «Материнское общество».

Это очень хорошее положение для фирмы, однако, поскольку коэффициент финансирования, определенный в главе II (см. табл. 2.13), снизился за рассматриваемый период на 26,74%, то фирма ООО «ГАЛЛА В» имеет тенденцию к перемещению в квадрат 4 «Рантье».

Это означает, что в перспективе ООО «ГАЛЛА В» будет довольствоваться умеренными по сравнению со своими возможностями темпами роста оборота и будет поддерживать задолженность на нейтральном уровне.